Tóm tắt
Nghiên cứu này đánh giá các nhân tố nội tại tác động đến rủi ro hệ thống của các ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam. Cụ thể, tác giả đo lường rủi ro hệ thống cho 14 NHTM Việt Nam trong giai đoạn từ quý 1/2008 tới quý 4/2022 thông qua chỉ số biến động đồng phân vị (CoVaR) và chỉ số rủi ro hệ thống (SRISK). Kết quả nghiên cứu cho thấy các NHTM có quy mô lớn, chất lượng tài sản cùng tỷ lệ tài sản thanh khoản thấp và tỷ lệ thu nhập ngoài lãi cao có ảnh hưởng đến rủi ro hệ thống cao hơn. Bên cạnh đó, tỷ lệ vốn cao khiến các NHTM dễ gây tác động tràn tới hệ thống nhưng có thể giúp các NHTM này bớt thiếu hụt vốn khi thị trường bị sụt giảm. Ngoài ra, nghiên cứu mở rộng cho thấy khả năng sinh lời và tỷ lệ thu nhập từ các hoạt động truyền thống cao có thể giúp các NHTM lớn giảm bớt ảnh hưởng tới rủi ro hệ thống, trong khi đó chất lượng tín dụng thấp sẽ khiến các NHTM nhỏ sẽ gặp rủi ro thiếu hụt vốn trầm trọng hơn.
